HD현대건설기계 — 합병 후 체급 상승·업황 턴어라운드, 목표주가 23만원→19만원 하향

발행일: 2026-07-10 | 증권사: 신한투자증권 | 애널리스트: 이지한

투자의견·목표주가

신한투자증권 이지한 연구위원은 7월 10일 HD현대건설기계(267270)에 대해 '높아진 체급과 업황의 턴어라운드'라는 제목의 리포트를 통해 투자의견 매수를 유지하고 목표주가를 기존 230,000원에서 190,000원으로 하향 조정했다.

핵심 논거·리스크

합병을 기반으로 체급이 높아지고 업황도 턴어라운드하며 향후 구조적 성장세를 이어갈 것으로 전망했다. 2분기 매출액 2조 4,574억원, 영업이익 2,021억원(영업이익률 8.2%)을 제시했으며 이는 컨센서스 대비 강세라고 평가했다. 엔진 사업부 성장이 실적 개선의 핵심 동력으로 지목됐다. 목표가는 하향됐으나 이날 종가 기준 약 56.8%의 추가 상승여력이 있다고 분석했다.

출처: 뉴스핌 — [리포트 브리핑]HD건설기계, '높아진 체급과 업황의 턴어라운드' 목표가 190,000원 - 신한투자증권