결정적 채점(±3% 임계) 기준 2026-10-24 스냅샷 — 종합 적중률 29.8% (47건 판정 가능) · 직전 32.6% 대비 -2.8%p (±10%p 추세 알림 임계 미만) · 지난주 반도체 리스크오프 되돌림이 완만히 연장 — 신규 레짐 충격 없이 성숙분 소폭 추가 하락
헤드라인 32.6% → 29.8% (-2.8%p)로 ±10%p 추세 알림 임계 미만 — 지난주
대형 하락(-10.6%p)의 완만한 연장이다:
절대 건수는 hit 15→14·miss 31→33·flat 6→5로, 지난주
기록한 반도체 리스크오프(10-17 SOX -3.83%)가 10-24까지
해소되지 않고 이어지며 성숙분 평가차익이 추가로 눌렸다. 핵심 변화는
(a) morning 모듈 hit 1건 miss 전환(18.2%→10.0%), (b) 종목 hit 1건
miss 전환(실질 61.5%→58.3%), (c) 반도체·GLD 성숙분 flat 2건의 miss
전환으로,
신규 발행 실패가 아니라 지난주 되돌림의 잔류·연장이다 —
AMD 는 여전히 +51.3%지만 직전 평가일(10-17) +54.8%에서 추가 되돌림됐다.
저변의
중기 GLD "구조적 Bull" 클러스터 miss·확신 '높음' miss 다수
GLD는 20주째 불변으로 중기(13.8%)·확신 '높음'(13.3%)을
계속 끌어내린다. 50%는 8주 연속 하회.
| 항목 | 값 | 직전(10-17) |
|---|---|---|
| 전체 제안(가격 측정 대상) | 57건 | 57건 |
| 판정 가능(적중+오류) | 47건 | 46건 |
| 적중(hit) | 14건 | 15건 |
| 오류(miss) | 33건 | 31건 |
| 진행중(flat, ±3% 이내) | 5건 | 6건 |
| 시간축 미도래(early) | 0건 | 0건 |
| 중립 미추적(untracked) | 5건 | 5건 |
| 종합 적중률 | 29.8% (14/47) | 32.6% (15/46) |
※ 자산군/시나리오/이벤트 행은 결정적 채점(가격) 대상이 아니어서 non-priced로 집계 제외. flat 6→5·miss 31→33은 지난주 ±3% 안쪽에 있던 강세 단기 콜(반도체)·성숙분이 레짐 하락 연장으로 임계 밖 아래로 빠지며 "miss 전환"한 것이 핵심 — 06-25~10-23 신규 발행분은 전부 진행중·시간축 미도래로 채점 미편입 (04-13~06-06 성숙 유니버스 재채점). 헤드라인 29.8%는 S-Oil 오조회 허수 hit 1 포함 — 이를 제외한 실질 종합 적중률은 28.3% (13/46).
| 모듈 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| evening | 28 | 9 | 15 | 4 | 37.5% (9/24) | -1.6%p |
| weekly | 13 | 4 | 9 | 0 | 30.8% (4/13) | -2.5%p |
| morning | 11 | 1 | 9 | 1 | 10.0% (1/10) | -8.2%p |
evening·weekly 소폭 하락(반도체 되돌림 잔류), morning 7주 연속 최저 + 두 자릿수 붕괴. evening 은 39.1%→37.5%(-1.6%p, flat 1건 miss 전환)로 소폭, weekly 는 33.3%→30.8%(-2.5%p, 소표본 n13)로 완만히 밀렸다. morning 은 18.2%→10.0%(-8.2%p, hit 2→1)로 7주 연속 최저 tier에 고착된 채 10%까지 내려앉았다 — GLD/VXX 재확인 콜 편중이라는 구조적 약점이 반도체 되돌림 연장에 그대로 노출됐다(유일한 hit 이던 반도체 morning 콜이 miss 로 전환).
| 카테고리 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 종목(개별주) | 15 | 8 | 5 | 2 | 61.5% (8/13) | -2.8%p |
| ETF | 32 | 6 | 26 | 0 | 18.8% (6/32) | -1.2%p |
| 토큰 | 5 | 0 | 2 | 3 | 0.0% (0/2) | ±0.0%p |
| 자산군/시나리오/이벤트 | 0 | 0 | 0 | 0 | non-priced | — |
종목은 최강 tier 유지(소폭↓), ETF 는 20% 아래로 — GLD·반도체 ETF miss 클러스터가 바닥을 눌렀다. 종목은 64.3%→61.5%(-2.8%p, hit 9→8)로 반도체 개별주 1건이 miss 로 밀렸으나 여전히 가장 높은 카테고리다. ETF는 20.0%→18.8%(-1.2%p, flat 2건 miss 전환)로 SOXX 반도체 ETF·GLD 구조Bull miss 클러스터 잔류에 눌려 18.8%로 내렸다. 토큰은 0.0%(0/2) 불변(flat 3 — BTC 근월 콜 임계 내). ※ 종목 61.5%는 S-Oil 오조회 허수 hit 1 포함 — 실질 58.3% (7/12).
| 시간축 | 판정 | 적중 | 오류 | 진행중 | 적중률 | 직전 대비 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 단기 (1~3개월) | 23 | 10 | 8 | 5 | 55.6% (10/18) | -5.5%p |
| 중기 (3~12개월) | 29 | 4 | 25 | 0 | 13.8% (4/29) | -0.5%p |
| 장기 (1~5년) | 0 | 0 | 0 | 0 | 신규 0건 | — |
| # | 제안일 | 종목·논지 | 방향 | 기준가→현재가 | 수익률 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 05-04 | AMD — 5/5 실적(EPS $1.29, +34.4%) AI GPU 경쟁 확인, 데이터센터 GPU 수요 (morning) | Bull | $341.54 → $516.79 | +51.3% |
| 2 | 04-13 | XLE (Energy SPDR) — 호르무즈 봉쇄 수혜, 유가 하방 경직 + 에너지 섹터 상대강세 (evening) | Bull | $56.37 → $69.33 | +23.0% |
| 3 | 04-13 | NVDA — 거물 컨버전스 + AI 추론 수요 폭발, 데이터센터 가속 (weekly) | Bull | $188.88 → $210.96 | +11.7% |
공통점: 실적·수요 촉매를 근거로 한 반도체·AI 인프라·에너지 콜. 확신도는 Top 3 모두 '중간'~'높음'(과신 아닌 근거 기반). 후속 hit: AMD 2차 콜(05-07) +26.5%·XLE(04-25) +23.7%·XLE(05-12) +22.0%·XLE(05-16) +16.0%·MRVL(05-26) +9.8%·ASML(04-19) +6.8%·INTC(04-24) +5.4%·SOXX(04-25) +5.1%. 단 지난주 반도체 리스크오프가 연장되며 이 Top 콜들의 평가차익이 한 주 더 축소됐다(AMD +54.8%→+51.3%) — 논지 훼손이 아닌 시가 되돌림. ※ 결정적 채점상 최고 수익 "S-Oil +88.2%"는 티커 'S'(미국 종목, $12.75→$24.00) 오조회 허수라 Top에서 제외.
| # | 제안일 | 종목·논지 | 방향 | 기준가→현재가 | 손실률 |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 04-26 | SMR (NuScale) — SMR 원자력 AI DC 전력 테마 + X-Energy IPO 시장 검증 기대. 테마 붕괴 | Bull | $12.65 → $5.38 | -57.5% |
| 2 | 05-15 | REMX (희토류 ETF) — 정상회담 부분 합의 + 희토류 테마 모멘텀 추격. 테마 급락 | Bull | $96.57 → $51.46 | -46.7% |
| 3 | 04-16 | VXX/VIXY — VIX 반등 이벤트 헤지. 변동성 소멸 + 음의 롤캐리로 대폭 손실 (04-17 재콜 -35.4% 동반) | Bull(변동성) | $29.30 → $18.72 | -36.1% |
패턴(20주 연속 동일): (A) GLD 구조적 Bull 조정 추격 반복(건수 최대, 현재 $366.61로 miss 10건+), (B) 음의 롤캐리 변동성 ETF 롱(VXX 2건 -36.1%/-35.4%, 최악 손실 2건 독점), (C) 테마 모멘텀 추격(SMR -57.5%·REMX -46.7%), (D) 구조적 Bear 콜 추세 역행(BTC Bear 06-03 signed -25.7%·IGV Bear 2건 signed -29.5%/-26.0%). 후속 miss: COPX -16.3%·EWY -15.4%·AMZN 2건·SOXX 반도체 ETF 다수.
| 확신도 | 판정 가능 | 적중 | 오류 | 적중률 |
|---|---|---|---|---|
| 중간 | 23 | 10 | 13 | 43.5% (10/23) |
| 중간~높음 | 7 | 2 | 5 | 28.6% (2/7) |
| 높음 | 15 | 2 | 13 | 13.3% (2/15) |
| 낮음 | 2 | 0 | 2 | 0.0% (0/2, 표본부족) |
확신 '높음' 오류 13건 다수가 GLD 단일 논리("구조적 Bull" 조정 추격 반복)다. 이번 주 '높음'은 직전 14.3%(2/14)→13.3%(2/15)로 1건이 miss 화하며 추가로 내렸고, '중간'(43.5%)도 반도체 되돌림 연장에 45.8%→43.5%로 밀렸다. 확신도 역전 구조('중간'>'높음')는 GLD 클러스터가 '높음' tier 를 오염시킨 결과로 20주째 그대로 남았다. 룰 diff #1·#2가 이 문제를 직접 겨냥한다.
| # | 대상 명세 | 현재 룰 | 제안 룰 | 근거 (breakdown 수치) |
|---|---|---|---|---|
| 1 | briefing-lead.md | 확신 3단계 자유 표기 | "높음"은 반증(무효화) 조건 명시 시에만 허용 | 높음 13.3%(2/15) < 중간 43.5%(10/23), 20주 연속 역전 |
| 2 | briefing-lead.md | 동일 자산 구조적 Bull 반복 확신 무제한 | 단일 티커 3회+ 연속 동일방향 콜 시 확신 1단계 강등 + 손절/무효화 레벨 필수 | GLD 중기 miss 25건 대부분 점령·확신높음 miss 13건 다수 GLD |
| 3 | briefing-lead.md | 변동성 ETF(VXX/VIXY) 롱 콜 허용 | 음의 롤캐리 ETF 롱은 "단기 이벤트 헤지 D+5 이내" 시간 제한 명시 | VXX 2건 -36.1%/-35.4% (최악 손실 2건 독점) |
| 4 | score_recommendations.py | 한국 종목 티커 미검증(S-Oil→'S' 오조회) | 한국 종목 .KS/.KQ 강제 + 1글자 티커 화이트리스트 검증 | S-Oil hit +88.2% 허수 → 종목 61.5%→실질 58.3% 왜곡 (매주 재발) · 이번주 티커 'X'(US Steel) delisted 경고 동반 |
| 5 | briefing-lead.md | morning 모듈 GLD/VXX 재확인 콜 편중 제약 없음 | morning 모듈 직전 발행 콜 '재확인' 반복 금지 + 신규 촉매 1건 이상 필수 | morning 10.0%(1/10) 7주 연속 최저 tier — GLD/VXX 재확인 콜 편중이 구조적 원인 |
이번 회차 신규 평가 16건 (2026-06~07 발행 연말 S&P 지수·원자재·한국 목표가 콜) — 잠정 적중 11건(연말 S&P 지수콜 10건 + 브렌트유 1건, 목표 ±5% 이내·연말 미도래) · 미적중 1건 · 판정 보류(null) 4건 · 조회는 yfinance 2026-10-23 종가 (S&P 500 7,623.68 · 브렌트 $116.72)
논지 유효성: logic_chain_correct 12 / incorrect 1 / pending 3
| 순위 | 애널리스트 (기관) | 이번 회차 대표 콜 | 논지 유효성 |
|---|---|---|---|
| 1 | Wells Fargo (C. Wren) | 6월 S&P 500 연말 목표 7,500 — 현재 7,623.68로 목표를 이미 상회(+1.6%). 강세 프레임 유효 (연말 미도래 잠정) | logic_chain_correct (잠정) |
| 2 | JPMorgan · Jefferies | 6월 S&P 500 연말 목표 7,800 — 현재 7,623.68로 -2.3%(목표 이미 근접 상회 구간). 연말 미도래 잠정 | logic_chain_correct (잠정) |
| 3 | Croft (RBC, 원자재) | 7월 브렌트유 연말 목표 $120 — 현재 $116.72로 -2.7%(발행 시 약 $101 → +15%). 공급 타이트 프레임 유효 | logic_chain_correct (잠정) |
| 최하위 | SK증권 (122870) / 효성중공업(298040)·SquawkBox | SK증권 122870 TP 63,000원(6M) — 40,750원으로 -35.3% 방향 반대(miss). 효성중공업 TP 4,000,000원·SquawkBox S&P 8,100은 가격 괴리 과대·조정 의심으로 판정 보류 | logic_chain_incorrect / pending |
이번 배치는 연말(EOY) S&P 500 지수 목표 콜이 다수로, 방향이 명확히 갈렸다: 미국 S&P 강세 콜(7,500~8,000)은 S&P 7,623으로 목표 ±5% 이내 접근해 10건이 잠정 적중했고, 브렌트유 $120 콜도 $116.72로 근접했다. 반면 SK증권 122870 TP 63,000원(6M)은 40,750원으로 방향 반대, null 4건(SquawkBox 8,100·SPOT $685·효성중공업 298040 +1)은 목표가 괴리가 크거나 가격 조정(액면분할 등) 의심으로 판정 보류했다. 누적 스코어보드는 /analyst/scoreboard 참조. 평가 완료 누적 약 387건 (이번 +16) / 전체 약 2,184건. ⚠️ scoreboard.json 재빌드·summary.html 재렌더는 이번 회차 미수행 — 개별 meta.json outcome 은 정상 기록됐으나 스코어보드 페이지 정량 수치는 다음 재빌드까지 stale. 효성중공업(298040)은 가격 조정 의심으로 수동 확인 필요. 평가 가능 미처리분(EOY 거시콜 ~10건·한국 6M ~6건·단기 개별주 수십 건)과 목표가 보유 12M 개별 종목콜 약 1,180건(최조 발행 5/28 → 2026-11-28 이후 순차 도달)은 다음 회차 이월. 표본 작아 분석가별 점수는 참고용.
📈 성과 리뷰 (C-9 단독) · 평가창 04-13~06-06 · 결정적 채점 ±3% 임계
관련 명령: /주간리포트(C-9 부속) · /성과리뷰 [1w|2w|1m|3m]
생성: briefing-lead + 메인 조립 | 모드: performance_review | 데이터 기준: score_recommendations.py 2026-10-24 19:09 KST